小叶黄杨枝叶茂密，叶光亮、常青，是常用的观叶树种，其不仅是常绿树种，而且抗污染。能吸收空气中的二氧化硫等有毒气体，对大气有净化作用，特别适合车辆流量较高的公路旁栽植绿化，绿绿葱葱，煞是好看。青海在室内盆栽，需要时放置在大会主席台两侧，增加绿色气氛。
小叶黄杨因叶片小、枝密、色泽鲜绿，耐寒，耐盐碱、抗病虫害等许多特性，多年来为华北城市绿化、绿篱设置等的主要灌木品种。
民间用来治疗心血管病、疟疾、梅毒、风湿、皮炎和狂犬病等，用该药的浸泡液坐盆治疗梅毒早期、阴道消炎及收缩阴道获得较好的疗效。生物碱成分进行研究，发现其对心绞痛、心律失常、心功能不全有较好的作用。另有研究表明该药治疗皮肤病如结节性红斑、银屑病、荨麻疹，还可治疗糖尿病足合并感染。
