士兰微(600460)
蓝、绿光LED芯片.控股子公司杭州士兰明芯科技有限公司(以下简称士兰明芯)拥有6台MOCVD外延炉，年底将有另外两台MOCVD到位。
士兰明芯led产品为蓝绿光为主，红光外购，公司不能做白光。下游应用主要面对户外led显示屏市场，国内户外LED全彩显示屏领域的市场占有率为60%~70%.公司也有扩产计划，除外购外还计划改造1台MOCVD,之后外延片加工能力将提高约一倍。
公司LED业务占总收入的比重为22%,主营利润占比为30%左右。特别值得注意的是，今年上半年公司LED业务的净利润为500万元，到第3季度则上升至1000万元。
投资亮点
1. | 公司是国内集成电路设计行业的龙头,公司已掌握和拥有的技术可从事中高端产品的开发,核心技术在国内同行业中处于较高水平,具有明显的竞争优势。公司拥有集成电路领域利润最为丰厚的两块业务--芯片设计与制造,具有设计与制造的协同优势。 |
2. | 公司控股子公司杭州士兰集成电路有限公司为公司在中国银行股份有限公司杭州高新技术开发区支行的融资提供设备(评估值为26241万元人民币)抵押担保,担保的范围为本金余额最高不超过人民币16200万元及其利息、费用。 |
